V květnu 2024 byly podle Hypomonitoru vydaného Českou bankovní asociací poskytnuty nové hypoteční úvěry v hodnotě 20,1 miliardy Kč. Tento objem představuje meziměsíční růst o 7 % a zároveň jde o první překonání hranice 20 miliard Kč od března 2022. Navíc to odpovídá úrovni roku 2020.
Průměrná velikost hypotéky se zvýšila z 3,60 na 3,63 milionu Kč, čímž byl překonán rekord z listopadu 2021.
Hypoteční trh je výrazně ovlivněn rozhodnutími České národní banky, zejména pokud jde o úrokové sazby, které bankovní rada postupně snižuje od prosince minulého roku. Po snížení úrokových sazeb ČNB 2. května o 50 bazických bodů se průměrná hypoteční úroková sazba v květnu snížila oproti dubnu o 3 bazické body na 5,07 %, což je nejnižší hodnota za poslední dva roky.
Tempo snižování úrokových sazeb hypoték výrazně zpomaluje, což je způsobeno především trhem mezibankovních úvěrů, který je ovlivněn kroky a prohlášeními Evropské centrální banky a Fedu. ECB snížila úrokové sazby 6. června, zatímco Fed je 12. června ponechal beze změny, a to s doprovodným jestřábím komentářem. Bankovní rada zasedá 27. června, kdy lze očekávat další snížení úrokových sazeb, ale není jisté, zda dojde k poklesu o 50 nebo pouze o 25 bazických bodů.
Je možné, že úrokové sazby hypotečních úvěrů dosáhly svého dočasného minima. Přesto se rok 2024 může stát jedním z nejsilnějších let pro hypoteční úvěry, což by výrazně oživilo trh rezidenčních nemovitostí. Největší potenciál pro růst cen mají nemovitosti mimo Prahu.
…….
Mortgage development in May 2024: The market continues to grow
According to the Hypomonitor released by the Czech Banking Association in May 2024, new mortgage loans totaling CZK 20.1 billion were granted. This amount signifies a 7% increase from the previous month and marks the first time the CZK 20 billion benchmark has been exceeded since March 2022. Additionally, it aligns with the levels recorded in 2020.
The average mortgage size increased from CZK 3.60 million to CZK 3.63 million, breaking the record set in November 2021.
The Czech National Bank’s decisions have had a notable impact on the mortgage market, particularly concerning interest rates. Since December of the last year, the Bank Board has been steadily decreasing these rates. Following the CNB’s decision to reduce interest rates by 50 basis points on 2 May, the average mortgage rate in May dropped by 3 basis points compared to April, reaching 5.07%. This represents the lowest level observed in the past two years.
The slowdown in the pace of mortgage interest rate decreases can be primarily attributed to the interbank lending market, which is impacted by the policies and communications of the European Central Bank and the Federal Reserve. While the ECB reduced interest rates on June 6, the Fed opted to keep rates steady on June 12, accompanied by a hawkish outlook. The Bank Board is set to meet on June 27, potentially signaling further interest rate reductions, although the magnitude of the cut, whether 50 basis points or 25 basis points, remains uncertain.
There is a chance that mortgage interest rates have currently hit a temporary low. However, it is anticipated that 2024 might emerge as a robust year for mortgage lending, thereby greatly enhancing the residential real estate market. The properties located outside Prague hold the highest potential for experiencing price growth.
